Martı Otel borcu azalttı, nakit tamponu eridi
Martı Otel bilançosunun finansal durum tarafında ise borç ile nakit arasındaki hareket öne çıktı. Toplam finansal borçlar 31 Mart 2026’daki yaklaşık 5,53 milyar TL seviyesinden 30 Haziran itibarıyla 4,82 milyar TL’ye gerileyerek yaklaşık yüzde 12,9 azaldı.
Ancak aynı dönemde nakit ve nakit benzerleri 947 milyon TL’den yalnızca 15,9 milyon TL’ye düştü. Nakit varlıklardaki gerileme yüzde 98’i aşarken, yalnızca finansal borçlardan nakdin çıkarılmasıyla yapılan basit hesapta net borç yaklaşık 4,59 milyar TL’den 4,80 milyar TL’ye yükseldi.
Nakit akış tablosu bu değişimin arka planını daha açık gösteriyor. Martı Otel işletme faaliyetlerinden 71,5 milyon TL pozitif nakit üretirken geçen yılın aynı döneminde bu kalem 194,7 milyon TL negatifti; buna karşılık finansman faaliyetlerinden 976,4 milyon TL net nakit çıkışı gerçekleşti.
Finansman nakit akışında borçlanma kaleminde 701,6 milyon TL negatif hareket ve 274,8 milyon TL faiz ödemesi kaydedildi. Böylece dönem boyunca nakit ve nakit benzerlerindeki toplam azalış 931,1 milyon TL’ye ulaştı.
Likidite tarafında da belirgin değişim oluştu. Dönen varlıklar 1,19 milyar TL’den 327,7 milyon TL’ye gerilerken kısa vadeli yükümlülükler 2,20 milyar TL’den 2,75 milyar TL’ye çıktı. Finansal tablolardan yapılan hesaplamaya göre dönen varlıkların kısa vadeli yükümlülüklere oranı 0,54 seviyesinden yaklaşık 0,12’ye geriledi ve kısa vadeli işletme sermayesi açığı yaklaşık 2,42 milyar TL’ye yükseldi.
